Проведем анализ динамики (приложение Д) и структуры пассивов банка (приложение Е). Следует обратить внимание на то, что 
Читать дипломную работу online по теме 'Анализ структуры и качества активов Банковский портфель активов и пассивов - это единое целое, 

Анализ структуры пассивов компании: оценка объемов ее держатели облигаций и банки), третий - текущими кредиторами (в 

• Акцент на долгосрочных источниках финансирования
• Финансовая устойчивость и три вида источников финансирования
• Долгосрочный характер некоторых краткосрочных обязательств
• Платный характер долгосрочных источников капитала
• Связка «собственники - лендеры»
• Такой разный заемный капитал
В предыдущей статье мы, дорогие читатели, говорили о целях, которые обычно ставятся перед мероприятиями по анализу структуры пассивов компаний по данным их финансовой отчетности.
В этом материале мы с вами начнем знакомиться с подходами к построению показателей для анализа этого аспекта положения дел фирмы сегодня, предлагаемыми авторами, пишущими об анализе данных бухгалтерской отчетности. Акцент на долгосрочных источниках финансирования
Начнем с самых популярных сегодня и, главное, самых влиятельных с точки зрения использования их работ в практической деятельности в России, авторов, освещающих вопросы анализа отчетности, - В.В. Ковалева и Вит.В. Ковалева.
Их работы, по сравнению с другими отечественными авторами, предлагают нам, наверное, наиболее обстоятельный набор коэффициентов (индикаторов), расчет которых может, по словам самих В.В. Ковалева и Вит.В. Ковалева, «позволить получить некоторые ответы на вопросы, имеющие отношение к системе финансирования деятельности фирмы, в частности: 1) какова структура источников финансирования; 2) способна ли фирма поддерживать такую структуру; 3) какие изменения в системе финансирования имели место в отчетном периоде; 4) соответствуют ли друг другу сложившаяся и целевая структуры источников?» ([1], стр. 279).
При этом, вводя читателя в методы оценки финансовой устойчивости фирм, авторы обращают наше внимание на то, что акцент в блоке предлагаемых ими коэффициентов «делается на оценку роли долгосрочных источников и соотношение различных их видов» ([1], стр. 279). И вот, данная оговорка имеет принципиальное значение, так как определяет и выбор коэффициентов, предлагаемых авторами, и трактовку их значений в целях оценки финансового положения компаний. Этот вопрос, являясь здесь определяющим, требует самого подробного рассмотрения, что мы и сделаем в данной статье. Финансовая устойчивость и три вида источников финансирования
«Под финансовой устойчивостью, - пишут В.В. Ковалев и Вит.В. Ковалев, - понимают способность предприятия поддерживать целевую структуру источников финансирования. Как известно, в балансе обособлены три вида источников: собственный капитал, заемный капитал, краткосрочная кредиторская задолженность. Первый источник обеспечивается собственниками предприятия (его учредителями, участниками, акционерами), второй - лендерами (это, в основном, держатели облигаций и банки), третий - текущими кредиторами (в основном, поставщиками сырья и материалов, а также банками, предоставляющими краткосрочные кредиты)» ([1], стр. 279).

Здравствуйте. Делаю фин. анализ банка по форме 101, для анализа структуры активов и пассивов нужны формулы, которых нигде нет, 

Прежде всего, следует обратить внимание на то, что такая характеристика источников финансирования деятельности компании характерна для фирм крупного бизнеса, в первую очередь, публичных акционерных обществ. Подавляющее большинство компаний не выпускают облигаций. При этом у значимой доли компаний, относящихся к среднему бизнесу, вообще может не быть того, что Ковалевы называют заемным капиталом - долгосрочной (сроком погашения более года) кредиторской задолженности Вы можете убедиться в этом, обратившись, например, к «Досье контрагента» в «1С:Бухгалтерии 8» (прим. ред.).
Далее, к термину «обеспечение источника финансирования» следует относиться с осторожностью, не воспринимая его буквально. Ведь покупая, например, акции компании на вторичном рынке, мы вкладываем средства в деятельность их продавца, а не фирмы-эмитента. Собственники фирмы обеспечивают собственный капитал как источник финансирования, не принимая решения об изъятии соответствующего объема средств из компании в виде дивидендов или иными способами. Формируется же этот источник средств в основном за счет прибыли компании и роста стоимости ее имущества.
«Последний источник, - пишут авторы, - (то есть краткосрочные обязательства фирмы - М.П.) имеет очень существенное отличие от первых двух - он, как правило, бесплатен. Действительно, - продолжают В.В. Ковалев и Вит.В. Ковалев, - основной удельный вес в краткосрочных источниках занимает кредиторская задолженность, в частности за поставленные сырье и материалы. В долгосрочных договорах поставки могут оговариваться графики поставки, условия оплаты, штрафные санкции и др. Условия оплаты могут нарушаться, причем нередко без финансовых последствий (причин тому много: недостаточная проработанность договора, монополизм и др.), в результате чего у предприятия появляется на некоторое время бесплатный источник финансирования. Что касается краткосрочных источников, являющихся платными (например, краткосрочные банковские кредиты), - пишут В.В. Ковалев и Вит.В. Ковалев, - то ими можно управлять в оперативном режиме, то есть прибегать к ним лишь в случае крайней необходимости или заведомой выгодности. Иными словами, эти источники не являются критически важными с позиции долгосрочной перспективы» ([1], стр. 279).

Проведем анализ динамики и структуры активов и пассивов , на основе, опубликованного на сайте Банка Москвы баланса за период 2008-2009 год.

К этим утверждениям авторов относительно данных, демонстрируемых пассивом бухгалтерского баланса компаний, также необходимо подходить с чрезвычайной осторожностью, понимая всю степень условности соответствующих утверждений.
Прежде всего, следует отметить, что говоря о «бесплатности» краткосрочных обязательств, мы фактически вводим допущение нерациональности совершающих сделки предпринимателей и отсутствия у них стремления к дополнительным доходам. Идея временной ценности денег понятна каждому предпринимателю, даже совсем не имеющему экономического образования. Цена товара, работы, услуги, как правило, ставится на практике в зависимость от срока их оплаты, даже если возможные варианты этих сроков различаются всего на несколько дней. В теории к краткосрочным обязательствам часто не применяются идеи дисконтирования их сумм, но на практике гибкая система ценообразования почти никогда не упускает из виду сроки оплаты.
Пусть на такие обязательства согласно условиям договоров не начисляется процент - он заложен уже в самой сумме цены сделки, устанавливаемой с учетом сроков оплаты товара.
Далее, долгосрочные кредиты, как правило, погашаются не единовременно, а в течение срока договора, и предстоящие платежи по ним отражаются как раз в составе краткосрочных обязательств. Мы уже отмечали выше склонность финансовой системы в сложных условиях к увеличению объемов краткосрочного кредитования.
Более того, если у компании нет долгосрочных обязательств перед кредиторами, то иных сторонних источников финансирования, носящих «стратегический» характер, также попросту нет.
Но и наличие долгосрочных обязательств может отнюдь не лишить краткосрочные долги мощнейшего влияния на деятельность фирмы. И важен здесь будет не краткосрочный характер конкретных обязательств, а их возобновляемость или степень постоянства.
Попробуем проиллюстрировать сказанное следующим примером. Долгосрочный характер некоторых краткосрочных обязательств
Представим себе некую фирму, пусть это будет хлебозавод, имеющую устойчивую задолженность поставщикам сырья. Хлебобулочные изделия - это один из товаров самого устойчивого спроса. При этом это товар скоропортящийся. Завод регулярно отгружает свою продукцию розничным компаниям, а они регулярно оплачивают его счета. Это позволяет нашему заводу покупать сырье для производства у поставщиков на условиях последующей оплаты, при этом делая отсрочку платежа минимальной. Допустим, условия договоров с поставщиками предполагают оплату поставки через три рабочих дня после их получения.
Если рассматривать условия этих договоров вне связи с финансовым положением компании, которое представляет нам баланс, условие отсрочки платежа можно признать абсолютно незначимым. Однако, постоянное повторение операций поставки сырья нашему заводу на условиях последующей оплаты (устойчивое возобновление долга) фактически делает эти долги долгосрочным (стратегическим) источником финансирования нашей деятельности, отражаемым в разделе пассива «Краткосрочные обязательства» бухгалтерского баланса. Именно сумма «неснижаемого остатка» этой задолженности финансирует соответствующую часть активов компании. Исключение этого долга из состава пассивов приведет, следовательно, к необходимости либо изыскивать какой-либо иной источник этой части средств (капитала) фирмы, либо сокращать объемы деятельности компании. Это, неочевидное на первый взгляд, положение дел прекрасно представляет баланс как чрезвычайно наглядная (в этом случае) финансовая модель фирмы.
Представим, что баланс нашего хлебозавода имеет следующий вид Суммы, отражающие соотношение разделов баланса, и суммы обязательств перед поставщиками условны и могут не отражать специфики деятельности конкретных компаний.
Отраженная в пассиве задолженность поставщикам в размере 30 000 - это постоянно возобновляемая сумма краткосрочных обязательств. Как уже отмечалось выше, наша компания приобретает сырье и материалы на условиях последующей оплаты в течение очень короткого срока, например, трех рабочих дней. Однако получаемые по графикам поставок новые партии сырья формируют новые суммы обязательств перед поставщиками, что приводит к постоянному наличию в составе краткосрочных обязательств компании долга, в среднем составляющего 30.000.
Представление этой суммы в балансе наглядно показывает, что такое положение означает, что часть активов нашего хлебозавода в объеме в среднем 30 000 финансируется именно за счет этих долгов поставщикам. Конкретные обязательства по конкретным поставкам сырья регулярно погашаются, но их возобновление формирует устойчивый источник финансирования. В данном примере 10 % капитала компании финансируется за счет обязательств фирмы сроком погашения в три дня.
Именно краткосрочный характер этих

Анализ состава и структуры пассива баланса позволяет установить виды, Собственный капитал, краткосрочные кредиты банков, 

4.2.2. Анализ структуры пассивов: Пассивы организации (т.е. источники финансирования ее активов) состоят из собственного капитала и резервов, 
Структурный анализ балансового отчета БИНБАНК. Справочник БИК банка составили: Наиболее значительную долю в пассивах банка составили:.

и оценить их значимость в структуре активов и пассивов; Анализ общей структуры пассивов банка проводится путем сопоставления 

Исследование содержания, форм, принципов и факторов, влияющих на пассивы коммерческого банка. Анализ существующей методики 
Анализ деятельности банка имеет огромное значение для самого банка, для клиентов, а также для Центрального Банка РФ. Банк на основе анализа 

Структура пассивов: анализ роста и изменений: Как отмечалось в разделе 4.2, Структура пассивов банка также отражает специфику его методов 

Анализ структуры пассива баланса (рис.53) позволяет установить виды,  ссуды и займы у банков и у прочих инвесторов временно привлеченные 
Капустина Е.И. Анализ динамики структуры баланса коммерческого банка Величина собственных средств Банка в структуре пассивов стала меньше, 

Целью настоящей дипломной работы является проведение анализа структуры пассивов коммерческого банка и выявления способов 

Вначале проанализируем пассивы банка, так как это источники ресурсов и, следовательно, их объем и структура в большой степени влияют на виды 
Укрепление ресурсной базы коммерческих банков - одна из глав ¬ ных анализ структуры пассивов по источникам формирования ресурсов 

Анализ состава и структуры пассива баланса позволяет установить виды, Под собственными средствами (капиталом) банка следует понимать 

Анализ состава и структуры пассивов банка. Начальным этапом анализа является оценка объема структуры и динамики основных статей актива и 
Анализ активов и пассивов банка начинается с анализа их относительной структуры. Укрупненные статьи и их расшифровки в приведенных формах 

Анализ состава и структуры пассива баланса позволяет установить виды, Собственный капитал, краткосрочные кредиты банков, кредиторская 

Сравнительный анализ структуры активов и пассивов западного коммерческого банка: Первое, что привлекает пользователя отчетности, это баланс, 
Структура активов и пассивов любого коммерческого банка может быть Проведенный анализ публикаций за последние несколько лет выявил тот 

Базовые понятия анализа финансовой деятельности банка параметров жизнедеятельности банка, таких, как структура его активов и пассивов; 

Вторая глава содержит анализ динамики структуры активов и пассивов коммерческого банка, а также изменения величины и структуры доходов, 
Анализ достаточности собственного капитала банка может быть дополнен Пассивы. Анализ структуры пассивов начинается с выявления размера 

Для оценки структуры пассивов коммерческого банка используются различные коэффициенты. К ним относят: коэффициент клиентской базы, 

Для оценки структуры пассивов коммерческого банка используются различные коэффициенты. К ним относят: коэффициент клиентской базы, 
проводится анализ основных тенденций влияния процессов глобализации на структуру пассивов на примере банков Еврозоны. Ключевые слова: 

Анализ пассивов банка проводится в таком разрезе: - анализ структуры пассивов по источникам формирования ресурсов (соотношение собственного 

Для оценки структуры пассивов коммерческого банка используются различные коэффициенты: клиентской базы, покрытия, сохранения капитала, 
Для оценки структуры пассивов коммерческого банка используются различные коэффициенты: клиентской базы, покрытия, сохранения капитала, 

выявить взаимосвязь анализа и планирования, как основных элементов управления разработать процедуру расчета структуры активов и пассивов, 

Для проведения анализа эффективности деятельности банка составим аналитический баланс активов и пассивов, затем изучим структуру пассивов и 
анализ структуры пассивов коммерческого банка

анализ структуры и динамики пассивов коммерческого банка

анализ структуры активов и пассивов банка
анализ структуры пассивов банка на примере

исследование структуры пассивов банка включает анализ

анализ структуры ресурсов (пассивов) коммерческого банка
анализ структуры пассивов баланса банка

анализ структуры пассивов банка

анализ структуры и динамики пассивов банка
анализ структуры активов и пассивов коммерческого банка



Навигация