Активы Пассивы Платежный излишек (+) или недостаток (-) группировка  конец года Группировка пассивов (II) по срочности погашения на начало года 
Пассивы ООО «Динамик» группируются по степени срочности их оплаты Таблица 3 - Группировка пассивов ООО «Динамик» по степени срочности: тыс. руб. по степени ликвидности и пассивов по срочности погашения (анализ 

В свою очередь пассивы группируются по степени срочности их оплаты: которые могут быть использованы ей для погашения своих 

Распределительные статьи баланса в анализе показателей ликвидности предприятия
В.Н. Сапрыкин
преподаватель Санкт-Петербургского государственного аграрного университета
Показатели ликвидности считаются одними из основных в финансовом анализе. Вообще определение ликвидности предприятия не сводится только к расчету коэффициентов ликвидности и включает более широкое понимание ликвидности, основанное на оценке ликвидности всего баланса. В этом случае расчет коэффициентов ликвидности выступает как составная часть более общего расчета, дополняя его и детализируя, как относительные показатели 1.
Ликвидность — это скорость обращения активов предприятия в денежные средства.
Таким образом один актив считается более ликвидным, чем другой, если он быстрее реализуется за наличные. Отсюда суть определения ликвидности предприятия состоит в том, чтобы составить таблицу, в которой нужно представить группировку активов предприятия по степени ликвидности. По большому счету ликвидность — это сугубо индивидуальная характеристика актива. Но в общем виде некоторые активы могут объединяться в группы, имеющие приблизительно одинаковый срок обращения внутри каждой из групп таким образом, что всего получается две или три группы, в которых все активы организации группируются по скорости обращения в деньги. Так принято выделять следующие группы ликвидности активов.
1 Вместе с тем, однако, принято считать, что понятие ликвидности предприятия включает также его возможность дополнительно привлекать средства на заемном рынке, что в случае возникновения у него текущих проблем благоприятно скажется на текущих выплатах. Понятие ликвидности тем самым здесь понимается в более широком смысле как возможность организации расплатиться по своим долгам.
I группа. В нее входят наиболее ликвидные активы: денежные средства, финансовые вложения.
II группа. В нее входят быстрореализуемые активы: краткосрочная дебиторская задолженность, суммы по статье « Товары отгруженные» и могут быть др.
III группа.. В нее входят медленно реализуемые активы: запасы, незавершенное производство, готовая продукция.
IV группа. К этой группе относятся трудно реализуемые активы: основные средства, нематериальные активы, капитальное строительство, сюда же относят долгосрочную дебиторскую задолженность, и могут быть другие активы.
Надо помнить, что сама по себе ликвидность активов предприятия лишена всякого смысла вне связи с обязательствами, так как предприятие не приобретало их для того, чтобы реализовывать. То есть ликвидность активов определяется для того, чтобы можно было выяснить, в какой степени ими покрываются обязательства. В этом случае фактически можно говорить о виртуальной заложенности всех активов, которые никуда не могут деться и предназначены только для покрытия кредиторской задолженности. Вместе с тем в этом смысле хотелось бы здесь заметить, что группировка активов по степени ликвидности теряет свой смысл, потому что обязательства предприятия обеспечены. В этом случае большую ценность представляет определение чистых активов. Но коль скоро мы определяем скорость реализации активов, нам необходимо разбить обязательства предприятия по срочности погашения. Таким образом, наиболее быстро реализуемые активы должны соответствовать обязательствам, имеющим наиболее срочный срок погашения. И, наоборот, наиболее медленно реализуемые активы должны соответствовать обязательствам, имеющим наименее срочный срок погашения. По срочности погашения обязательства предприятия также делятся на четыре группы.

Пассивы группируются по степени срочности их погашения: П1 - наиболее срочные П4 - постоянные пассивы - собственный капитал предприятия и 

Первую группу обязательств составляют текущие долги, оплата которых либо уже наступила, или наступит в ближайшее время (в течение месяца).
Вторую группу составляют обязательства со сроком погашения до года.
В третью группу входят обязательства со сроком погашения более года (обязательства со сроком погашения один год входят во вторую группу).
И четвертую группу обязательств составляют обязательства перед собственником. Если предприятие рассматривать как юридическое лицо, то средства, вложенные в него, являются задолженностью предприятия перед собственниками. Собственники не отвечают по обязательствам предприятия (в рамках соответствующих организационно-правовых форм), а предприятие не отвечает по обязательствам каждого из собственников, но является его должником, если мы принимаем теорию юридического лица в сумме авансированного в него капитала. В этом смысле реально вложенные средства владельцем не являются его активами, которые могут быть направлены на погашение его долгов, а представляют собой право требования к предприятию. Собственник может воспользоваться своим правом либо переуступить его. В первом случае действия собственника ограничиваются законом, ибо деятельность юридического лица не подпадает под юрисдикцию его собственников и целиком находится под властью государства, которое определяет нормы права, в соответствии с которыми предприятие должно руководствоваться.
Выделенные группы активов и обязательств должны соответствовать между собой в следующей пропорции:
A1 > П1;
А2 > П2;

По степени срочности погашения обязательства предприятия пассивы — статьи V раздела баланса «Долгосрочные пассивы».

A3 > ПЗ;
А4 < П4.
Если эти неравенства выполняются, баланс считается абсолютно ликвидным. Группировка активов по степени ликвидности и группировка обязательств по степени срочности погашения во взаимосвязи друг с другом составляют всю суть понимания ликвидности предприятия(ликвидности баланса) на сегодняшний момент.
Относительные показатели (коэффициенты ликвидности) лишь дополняют эту оценку и позволяют оценить, в какой степени обеспечены наиболее краткосрочные обязательства, для чего по понятным причинам в расчет принимаются только оборотные активы, имеющие наиболее краткосрочный срок погашения. Некоторые из них (например, денежные средства) могут прямо или почти сразу (например, финансовые вложения или дебиторская задолженность) идти на покрытие текущих (наиболее срочных) долгов.
Принято рассчитывать три коэффициента ликвидности:
1. Коэффициент текущей ликвидности определяется как отношение оборотных активов (IIраздел баланса) к краткосрочным обязательствам(V раздел баланса):
Оборотные активы /Краткосрочные обязательства
2. Коэффициент быстрой ликвидности определяется как отношение наиболее быстро реализуемых активов из числа оборотных (финансовые вложения, краткосрочная дебиторская задолженность) к краткосрочным обязательствам (V раздел баланса):
(Финансовые вложения ++Краткосрочная дебиторская задолженность + Денежные средства)/Краткосрочные обязательства
3. Коэффициент абсолютной ликвидности, определяется как отношение денежных средств краткосрочным обязательствам (V раздел баланса):
Попробовать ФинЭкАнализ Онлайн
Денежные средства /Краткосрочные обязательства
Математический и экономический смысл коэффициентов ликвидности состоит в том, что они показывают, сколько приходится тех или иных активов (в зависимости от расчета) на 1 рубль краткосрочных обязательств.
Вместе с тем, по справедливому замечанию некоторых авторов, при расчете коэффициентов ликвидности нужно принимать во внимание постоянные активы и пассивы. Постоянные активы — это обязательства предприятия перед другими лицами, которые постоянно присутствуют в балансе в виде постоянных (const) переходящих обязательств из баланса в баланс и используются предприятием. Постоянные пассивы — это обязательства перед предприятием других лиц, которые постоянно присутствуют в балансе в виде постоянных (const) переходящих обязательств из баланса в баланс и которые по сути являются отвлеченными средствами, которые используются в обороте других лиц. В этом смысле постоянные активы — это то, что должно увеличивать величину покрытия краткосрочной кредиторской задолженности. А постоянные пассивы —это те суммы обязательств, которые должны вычитаться из величины покрытия краткосрочной кредиторской задолженности. В этом случае термин «постоянный актив» («пассив») применим к оборотным средствам, которыми располагает предприятие в своем обороте. В этом случае формулы расчета коэффициентов ликвидности будут выглядеть следующим образом:
В последних двух расчетах величина Af const актив/const пассив во внимание не принимается, поскольку в этом случае коэффициенты представляют собой моментные показатели и не принимают во внимание общую величину средств предприятия, находящуюся в обороте.
Величина превышения постоянных активов над постоянными пассивами даст абсолютный постоянный актив. Величина превышения постоянных пассивов над постоянными активами даст абсолютный постоянный пассив. Эти величины являются регулятивом к собственному капиталу и должны соответственно увеличивать (сокращать) величину оборотных средств. Величина абсолютного постоянного актива или пассива — это средняя величина разниц показателей на начало и конец отчетного периода (года) за несколько лет. В качестве показателей выступают дебиторская задолженность, благодаря которой образуются постоянные пассивы и кредиторская задолженность, благодаря которой возникают постоянные активы 2.
Расчет коэффициентов ликвидности может рассматриваться как экспресс-анализ при определении ликвидности предприятия в отношении наиболее срочных его долгов.
Если мы принимаем показатели ликвидности в том виде, в каком они существуют сейчас, то при их расчете и определении возникают некоторые проблемы, связанные с включением в расчет так называемых распределительных статей баланса. В активе это расходы будущих периодов, в пассиве — статьи « Резервы предстоящих расходов» и « Доходы будущих периодов». Учитывая разнохарактерность объектов, числящихся по статье «Расходы будущих периодов», не всех их следует принимать в расчет. Некоторые авторы относят эту статью в IV группу ликвидности активов наряду с основными средствами, нематериальными активами и другими средствами, носящими внеоборотный характер. В самом деле, могут ли расходы на капитальный ремонт или связанные с освоением новых производств рассматриваться в качестве источника покрытия краткосрочной кредиторской задолженности. Ведь расходы будущих периодов показываются в составе оборотных средств. Скорее в этом смысле — это объекты внеоборотных активов, а потому

Группировка статей актива и пассива баланса по степени ликвидности и степени срочности погашения обязательств на начало года 

является сравнение активов и пассивов бухгалтерского баланса,  в пассиве — по степени возрастания сроков погашения (табл.  активов и обязательств, сгруппированных по признаку срочности, отметим, что 
Группировка пассивов по срочности погашения П2 – краткосрочные пассивы прочие займы, подлежащие погашению в течение 12 месяцев после 

Динамика состава и структуры активов и пассивов организации. активов по степени их ликвидности и пассивов по срочности их оплаты. Анализ сгруппированными по срокам их погашения и расположенными в 

(реализуемости), а обязательства - по степени срочности их погашения.  структуру активов и пассивов по степени их ликвидности и срочности и 
Пассивы группируются по степени срочности погашения обязательств: П1 – наиболее краткосрочные обязательства. К ним отно- сятся статьи 

соответствует сроку погашения обязательств (срочности возврата). необходимо группировать активы и пассивы баланса (табл.

Пассивы баланса группируются по степени срочности погашения обязательств следующим образом: 1) наиболее срочные обязательства (П1), 
которых в денежную форму соответствует сроку погашения обязательств. Пассивы баланса группируются по степени срочности их оплаты: П1 

Пассивы баланса группируются по степени срочности погашения обязательств 2) краткосрочные пассивы (П2), состоящие из краткосрочных заемных 

Сгруппируйте активы по степени ликвидности, а пассивы - по срочности погашения и оцените ликвидность бухгалтерского баланса.
убывания их ликвидности, и средства по пассиву, сгруппированные по степени срочности их погашения. Так, в зависимости от степени ликвидности 

В свою очередь, пассивы группируются по степени срочности их оплаты: на ту же дату значительный запас средств для погашения краткосрочных 

активов и пассивов по степени их ликвидности и срочности погашения  П2 краткосрочные пассивы, к которым относятся краткосрочные кредиты и 
Для анализа ликвидности активы организации группируются по степени их ликвидности, а пассив – по срочности их погашения, и проводится 

По срочности погашения обязательства предприятия также делятся на Постоянные пассивы — это обязательства перед предприятием других лиц, 

то есть скорости превращения в денежные средства и расположены в порядке убывания ликвидности, а пассивы по степени срочности их погашения 
пассивы группируются по степени срочности их погашения и располагаются в порядке Источником данных об активах и пассивах предприятия в целях 

по пассиву, каждые из которых группируются определенным образом: активы — по степени ликвидности, пассивы — по срочности погашения.

Коэффициент абсолютной ликвидности (коэффициент срочности)  а пассивы группируются по степени срочности погашения обязательств (таблица 
формирования активов по пассиву, которые группируются по степени срочности погашения. Существуют разные методики анализа ликвидности 

По срочности обязательств пассивы подразделяются на следующие группы активов по степени ликвидности и обязательств по срочности погашения 

Пассивы бухгалтерского баланса группируются по степени срочности погашения обязательств и подразделяются на следующие группы: Наиболее 
которых в денежную форму соответствует сроку погашения обязательств. Пассивы баланса группируются по степени срочности их оплаты:.

Для анализа ликвидности бухгалтерского баланса пассивы последнего в зависимости от степени срочности погашения обязательств делят на четыре 

Пассивы баланса по степени возрастания сроков погашения обязательств  достаточных для определения срочности обязательств предприятия, 
Пассивы же группируют по срочности оплаты обязательств. быть использованы им для погашения своих краткосрочных обязательств в течение года.

Пассивы баланса группируются по срочности их оплаты. активами, срок превращения которых в деньги соответствует сроку погашения обязательств.

Пассивы предприятия ранжируются по степени срочности погашения. В таблице ниже представлена группировка активов и пассивов предприятия.
Пассивы баланса по степени возрастания сроков погашения обязательств группируются Пассивы же группируют по срочности оплаты обязательств.

Способность к погашению обязательств при ликвидации организации характеризует срочная Группировка пассивов по срочности погашения.

пассивы по срочности оплаты
пассивы по срочности погашения









Навигация